央行:去年全年人民币贷款增加19.63万亿 M1、M2增速减缓
来源:北京商报 发布时间:2021-01-13 16:13:05

2020年金融统计数据出炉。1月12日晚,央行官网披露,2020年全年,人民币贷款增加19.63万亿元,同比多增2.82万亿元;社融规模增量累计34.86万亿元,比上年多9.19万亿元。整体来看,2020年货币、信贷增长基本实现了年度目标。分析人士认为,后续,货币政策将保持连续性、稳定性、可持续性,稳健的货币政策将灵活精准、合理适度,预计央行将继续主要通过“MLF+逆回购”的组合调节市场流动性。

人民币贷款同比多增2.82万亿

数据显示,2020年全年,人民币贷款增加19.63万亿元,同比多增2.82万亿元。其中,12月末人民币贷款余额172.75万亿元,同比增长12.8%,增速与上月末持平,比上年同期高0.5个百分点。

分部门看,2020年住户贷款增加7.87万亿元,其中,短期贷款增加1.92万亿元,中长期贷款增加5.95万亿元;企(事)业单位贷款增加12.17万亿元,其中,短期贷款增加2.39万亿元,中长期贷款增加8.8万亿元,票据融资增加7389亿元;非银行业金融机构贷款减少4706亿元。

12月,人民币贷款增加1.26万亿元,同比多增1170亿元。从新增贷款结构上看,居民部门贷款新增5635亿元,分别比上月和上年同期少增1899亿元和824亿元,其中,短期贷款新增1142亿元,分别比上月和上年同期少增1344亿元和493亿元;中长期贷款新增4392亿元,分别比上月和上年同期少增657亿元和432亿元。

在中国民生银行首席研究员温彬看来,12月居民新增贷款的减少,说明了房地产融资收紧政策逐渐发挥效果,同时近期部分地区疫情再度抬头,或对消费形成一定制约,引起短期消费带贷回落。

此外,12月企业部门贷款新增5953亿元,比上月少增1859亿元,但比上年同期多增1709亿元,表明金融继续加大对实体经济的支持力度。其中,短期贷款减少3097亿元,比上月和上年同期分别多减3831亿元和3132亿元,短期贷款的减少增加了票据融资需求,12月票据融资3341亿元,比上月和上年同期分别多增2537亿元和3079亿元。

“这说明在短期贷款供应有限的情况下,票据融资形成了一定替代;中长期贷款新增5500亿元,比上年同期多增1522亿元,说明加大对制造业、中小微企业中长期贷款持续发力,贷款结构有所优化。”温彬称。

在光大银行金融市场部分析师周茂华看来,从2020年金融统计数据来看,一是金融数据结构较为理想,企业长期贷款保持强劲,显示企业看好后续需求复苏前景;二是股票融资强劲。

社融数据上,据初步统计,2020年社会融资规模增量累计为34.86万亿元,比上年多9.19万亿元。

其中,对实体经济发放的人民币贷款增加20.03万亿元,同比多增3.15万亿元;对实体经济发放的外币贷款折合人民币增加1450亿元,同比多增2725亿元;委托贷款减少3954亿元,同比少减5442亿元;信托贷款减少1.1万亿元,同比多减7553亿元;未贴现的银行承兑汇票增加1746亿元,同比多增6503亿元;企业债券净融资4.45万亿元,同比多1.11万亿元;政府债券净融资8.34万亿元,同比多3.62万亿元;非金融企业境内股票融资8923亿元,同比多5444亿元。

不过, 12月,社会融资规模增量为1.72万亿元,比上年同期少4821亿元,从新增社融数据来看,明显低于市场预期。“这也印证了货币政策逐渐回归常态。”温彬称。

“从社融数据来看,一是体现了实体经济贷款需求保持前景;二是股票融资强劲表现。”周茂华则告诉北京商报记者, 12月份社融明显回落,略不及预期,主要是表外融资下滑、地方债和企业债发行收缩拖累。综合看,目前国内信贷货币环境供需两旺,由于疫情防控常态化,经济持续恢复,地方债发行将相应调整,随着信用债市场信心恢复,国内社融回归常态。

M1、M2增速减缓

在货币供应方面,金融统计数据显示,12月末,广义货币(M2)余额218.68万亿元,同比增长10.1%,增速比上月末低0.6个百分点,比上年同期高1.4个百分点;狭义货币(M1)余额62.56万亿元,同比增长8.6%,增速比上月末低1.4个百分点,比上年同期高4.2个百分点;流通中货币(M0)余额8.43万亿元,同比增长9.2%。全年净投放现金7125亿元。

在分析人士看来,M2增速的超预期回落,主要是由于货币派生效应减弱。

不过,周茂华也认为,从同比数据来看,2020年12月实体经济融资需求旺盛,M2同比维持两位数增长,仍保持在高位,显示实体企业融资需求旺盛,国内经济保持复苏态势;目前利率与货币供给环境整体保持适度,短期央行全面降准降息迫切性不高。

另在人民币存款方面,根据统计,全年人民币存款增加19.65万亿元,同比多增4.28万亿元。其中,住户存款增加11.3万亿元,非金融企业存款增加6.57万亿元,财政性存款增加3931亿元,非银行业金融机构存款增加1.06万亿元。其中,12月份,人民币存款减少2093亿元,同比多减8088亿元。

后续货币政策以稳为主

从2020年全年来看,年末M2增速比上年同期高1.4个百分点;人民币贷款累计新增19.6万亿元,比上年多增2.8万亿元;社会融资规模累计新增34.86万亿元,比上年多增9.2万亿元。

在温彬看来,2020年货币、信贷增长基本实现了年度目标。12月金融数据走势也说明了货币政策逐渐回归常态,M2和社会融资规模增速趋于回落。货币社融趋于收紧的同时,信贷结构有所优化,对企业部门和中长期贷款支持力度加大,表明了金融对实体经济重点领域的精准支持。

针对后续货币政策走向,北京商报记者注意到,央行行长易纲日前谈及2021年金融领域热点问题时指出,2021年货币政策要“稳”字当头,宏观杠杆率增速预计今年回到基本稳定轨道。支持好实体经济特别是小微企业发展,继续深化利率汇率市场化改革,继续推动金融高水平对外开放,发挥好金融支持绿色发展的三大功能。

温彬认为,下阶段,央行货币政策将保持连续性、稳定性、可持续性,稳健的货币政策将灵活精准、合理适度,预计央行将继续主要通过“MLF+逆回购”的组合调节市场流动性,引导M2和社会融资规模增速与名义GDP相匹配。

邮储银行研究员娄飞鹏则指出,从货币供应量看,显示出央行通过灵活的货币政策操作,实现了流动性合理充裕。就接下来的货币政策看,预计会以稳为主,尽量保持正常货币政策延续更长的时间。虽然今年尤其是上半年经济增速较高是大概率事件,但这主要是去年经济受疫情影响增速较低所致,货币政策对此而收紧的可能性较低。

易纲强调,在支持实体经济发展的同时,注意防范金融风险的积累。要稳妥处置个体机构风险和重点领域风险,健全金融风险预防、预警、处置、问责制度体系,进一步压实各方责任,补齐监管制度短板。风险处置过程坚持依法合规、稳妥有序。完善风险处置长效机制,多渠道补充中小银行资本金。

周茂华指出,由于国内需求仍处于复苏阶段,国内货币政策不会急转弯,但需要平衡好稳增长、防风险和促改革的关系,国内宏观杠杆转入稳阶段,接下来货币政策将保持灵活精准;在保持流动性合理充裕的前提下,继续支持实体经济薄弱环节和重点领域。

标签: 央行 人民币贷款 增加

猜你喜欢

因严重违反审慎经营规则等行为 齐鲁银行再接百万

记者了解到,齐鲁银行于近日再接罚单,因以贷收贷方式处置不良贷款、严重违反审慎经营规则,被山东...更多

2022-03-02 08:17:02

央行武汉分行一日连开7张罚单 中行、建行、交行

2月28日,中国人民银行武汉分行官网更新行政处罚公告显示,央行武汉分行一日连开7张罚单,中国银行...更多

2022-03-02 08:03:15

新疆银行拟发行2022年第一期二级债 发行规模为10

3月1日,新疆银行披露2022年第一期二级资本债券发行文件。本期债券品种为10年期固定利率债券,在第5...更多

2022-03-02 08:02:13

招商银行深圳分行因贷款“三查”不尽职等被罚40万

据银保监会官网2月28日消息,中国银保监会深圳监管局公布的行政处罚信息公开表深银保监罚决字〔2022...更多

2022-03-02 08:01:30

长城国兴金融租赁因非真实转让租赁资产等被罚150万

据银保监会官网消息,中国银保监会新疆银保监局公布的行政处罚信息公开表(新银保监罚决字〔2022〕9...更多

2022-03-02 08:00:32

支付清算协会十日内连发三公告吐故纳新:10家支付

十日内,中国支付清算协会连发三次公告吐故纳新:2月15日宣布取消12家单位会员资格,2月23日再次宣...更多

2022-03-02 07:58:40

杭州银行第一大股东生变 股东太平洋人寿拟清仓

杭州银行3月1日早间公告,因公司第一大股东减持,杭州市财政局将被动成为公司第一大股东。公告称,...更多

2022-03-02 07:56:39

2月多家金融机构被罚:贷款违规仍较集中 金融消

从贷款业务违规集中处罚,到金融消费者保护持续加强,2月,金融行业监管仍持续从严。据不完全统计,...更多

2022-03-02 07:55:34

恒生银行股东溢利下降16%未达预期 香港四大银行

H股市场标杆银行恒生银行(00011 HK)业绩不及市场预期。日前,恒生银行披露2021年业绩,2021年该行...更多

2022-03-01 08:01:09

因贷虚增收入和利润 进出口银行山西省分行被罚30

2月25日,中国银保监会官网更新行政处罚公告显示,中国进出口银行山西省分行因虚增收入和利润,被罚...更多

2022-03-01 08:00:13